近日，證監(jiān)會(huì)一紙公告，揭開6年前一起涉及中泰證券（600918.SH）前高管、資深業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人違規(guī)入股擬上市公司的“窩案”。

四名涉案人員分別指向中泰證券原總經(jīng)理、副董事長(zhǎng)畢玉國(guó)；原投行董事總經(jīng)理鐘建春；原投行委員會(huì)新興產(chǎn)業(yè)部總監(jiān)張玉林，以及有著中泰證券從業(yè)背景的民生證券原副總裁尚文彥。

在這起案件中，畢玉國(guó)無疑是焦點(diǎn)人物之一。目前，其擔(dān)任山東國(guó)資企業(yè)華魯控股集團(tuán)有限公司（下稱“華魯集團(tuán)”）黨委副書記、董事一職。受訪律師認(rèn)為，畢玉國(guó)的行為或?qū)ζ洚?dāng)前職務(wù)產(chǎn)生負(fù)面影響。

此外，由于涉案人員均有中泰證券背景，律師指出，這可能表明中泰證券在合規(guī)內(nèi)控方面存在一定的問題。不排除監(jiān)管部門會(huì)對(duì)中泰證券的合規(guī)內(nèi)控體系進(jìn)行深入的審查和評(píng)估，如果發(fā)現(xiàn)存在系統(tǒng)性合規(guī)問題，可能會(huì)采取進(jìn)一步的監(jiān)管措施，包括行政處罰、業(yè)務(wù)限制、要求整改等。

針對(duì)涉案人員均有中泰證券從業(yè)背景以及所涉IPO項(xiàng)目，記者采訪到中泰證券相關(guān)人士，但對(duì)方并未給出明確回復(fù)。

“偷雞不成拾把米”，四人突擊入股擬上市公司均無違法所得

證監(jiān)會(huì)處罰公告顯示，違規(guī)入股擬上市公司事宜，發(fā)生在2018年。

彼時(shí)，畢玉國(guó)正擔(dān)任中泰證券總經(jīng)理一職。出生于1968年的畢玉國(guó)，自2013年12月起擔(dān)任中泰證券總經(jīng)理；2022年10月，中泰證券公告畢玉國(guó)不再擔(dān)任總經(jīng)理職務(wù)，但仍在公司任職，同年12月，其履新公司副董事長(zhǎng)；2023年8月，畢玉國(guó)辭任中泰證券副董事長(zhǎng)，調(diào)任山東華魯集團(tuán)擔(dān)任黨委副書記、董事。

一并被罰的，還有數(shù)位中泰證券資深人士，包括中泰證券原投行董事總經(jīng)理鐘建春和原投行委員會(huì)新興產(chǎn)業(yè)部總監(jiān)張玉林，以及有著中泰證券、民生證券兩家券商工作背景的尚文彥。尚文彥曾任民生證券副總裁及執(zhí)委會(huì)委員，負(fù)責(zé)債權(quán)融資事業(yè)部，今年6月，其從民生證券離職。

從具體操作來看，2018年7月，畢玉國(guó)與他人簽訂協(xié)議，協(xié)議約定向畢玉國(guó)轉(zhuǎn)讓某擬上市公司的部分股份。2018年8月，畢玉國(guó)出資金額轉(zhuǎn)賬至指定銀行賬戶。2023年12月，畢玉國(guó)收回上述款項(xiàng)，沒有違法所得。

2018年8月，鐘建春與他人簽訂協(xié)議，協(xié)議約定向鐘建春轉(zhuǎn)讓某擬上市公司的部分股份。次月，張玉林向鐘建春轉(zhuǎn)賬。2018年9月，鐘建春、張玉林出資金額轉(zhuǎn)賬至指定銀行賬戶。鐘建春與張玉林約定按照轉(zhuǎn)賬金額入股。今年3月，鐘建春、張玉林收回上述款項(xiàng)，沒有違法所得。

尚文彥違規(guī)入股動(dòng)作則稍晚，于2020年4月通過與他人簽訂協(xié)議并轉(zhuǎn)賬入股。今年1月，尚文彥收回上述款項(xiàng)，沒有違法所得。彼時(shí)，尚文彥已離開中泰證券，在民生證券任職。

記者注意到，鐘建春與張玉林曾同時(shí)參與華夏天信智能物聯(lián)股份有限公司（下稱“華夏天信”）擬在科創(chuàng)板上市的項(xiàng)目，張玉林擔(dān)任該項(xiàng)目保薦代表人，鐘建春為該項(xiàng)目組成員。在IPO項(xiàng)目相關(guān)文件的簽署欄，亦有畢玉國(guó)以及已“落馬”的中泰證券原董事長(zhǎng)李瑋的簽名。

不過，華夏天信IPO項(xiàng)目受理期間，曾因板塊定位、子公司行賄等問題遭到問詢，已于2019年10月撤回而終止。值得關(guān)注的是，2020年，華夏天信重啟IPO，輔導(dǎo)機(jī)構(gòu)正是民生證券。

由于未產(chǎn)生違法所得，畢玉國(guó)、尚文彥、鐘建春和張玉林四人分別被證監(jiān)會(huì)罰款250萬元、125萬元、20萬元和38萬元。

對(duì)于本案處罰情況，北京盈科律師事務(wù)所合伙人張琦指出，“未產(chǎn)生違法所得，表明沒有獲得額外利益，這在法律上屬于減輕情節(jié)，在一定程度上影響了最終的罰款金額。”

其補(bǔ)充道，“利用職位和信息便利違規(guī)入股擬上市公司，不但降低了資本市場(chǎng)的透明度，使得投資者難以獲得真實(shí)、準(zhǔn)確的市場(chǎng)信息，影響投資者的決策，此外也增加了監(jiān)管機(jī)構(gòu)的監(jiān)管難度，需要更多的資源來發(fā)現(xiàn)和打擊此類行為，增加了監(jiān)管成本。”

針對(duì)涉案人員均有中泰證券背景以及所涉IPO項(xiàng)目，記者采訪到中泰證券相關(guān)人士，但對(duì)方并未給出明確回復(fù)。

律師稱涉案高管或構(gòu)成違紀(jì)

記者查詢發(fā)現(xiàn)，目前中證協(xié)官網(wǎng)已無4位涉案人員的相關(guān)信息。

從時(shí)間線來看，2019年違規(guī)入股時(shí)，畢玉國(guó)擔(dān)任中泰證券總經(jīng)理一職，而2023年其收回款項(xiàng)時(shí)，已調(diào)任華魯集團(tuán)擔(dān)任黨委副書記。

公開信息顯示，目前，畢玉國(guó)現(xiàn)任華魯集團(tuán)黨委副書記、董事一職。華魯集團(tuán)是山東省政府設(shè)立的國(guó)有獨(dú)資公司，實(shí)際控制華魯恒升、新華制藥、魯抗醫(yī)藥3家上市公司。今年10月，華魯集團(tuán)官微還曾推送其出席公司活動(dòng)的消息。

圖片來源：華魯集團(tuán)官網(wǎng)

就畢玉國(guó)涉嫌違規(guī)入股被處罰的相關(guān)情況，藍(lán)鯨新聞致電華魯集團(tuán)，相關(guān)人士表示對(duì)此事“不清楚。”

對(duì)于有“污點(diǎn)”仍調(diào)任一事，業(yè)內(nèi)人士在與記者交流時(shí)給出自己的推測(cè)，從時(shí)間上看，彼時(shí)違規(guī)入股的事情或還未暴露。而作為國(guó)企黨委副書記，業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，從當(dāng)前情況來看，畢玉國(guó)的行為可能構(gòu)成違紀(jì)，或?qū)ζ洚?dāng)前職務(wù)產(chǎn)生負(fù)面影響。

張琦對(duì)記者指出，畢玉國(guó)此次因違規(guī)入股被證監(jiān)會(huì)處罰，涉及金額較大，“可能會(huì)被視為違反了國(guó)有企業(yè)高級(jí)管理人員的職責(zé)和行為準(zhǔn)則。”

中銀律師事務(wù)所高級(jí)合伙人、證券與資本市場(chǎng)部主任范海林律師也向記者指出，畢玉國(guó)的行為很可能會(huì)受到其所在組織的進(jìn)一步審查，從而大概率涉及到違紀(jì)問題。至于是否會(huì)對(duì)其當(dāng)前職務(wù)產(chǎn)生影響，則取決于組織對(duì)其行為的認(rèn)定和處分決定、國(guó)有企業(yè)內(nèi)部的規(guī)定和程序、相關(guān)監(jiān)管部門和上級(jí)主管部門的態(tài)度等多重因素。“總的來說，其作為國(guó)企黨委副書記的職務(wù)是否受到影響，需要看他所在黨組織和國(guó)企的決定。這一過程通常會(huì)涉及到內(nèi)部調(diào)查和審議，可能不會(huì)立即有結(jié)果。”

中泰證券合規(guī)內(nèi)控或存疏漏

于中泰證券而言，此次事件，則是一起上至原副董事長(zhǎng)下至保代的“窩案”，也對(duì)公司的內(nèi)控合規(guī)能力提出了拷問。

證券從業(yè)人員不得直接或以化名、借他人名義持有、買賣股票或其他具有股權(quán)性質(zhì)的證券，也不得收受他人贈(zèng)送的股票，不得違規(guī)入股、違規(guī)持股，是入行時(shí)就已明確的“底線”。利用職位和信息便利違規(guī)入股擬上市公司，違背了市場(chǎng)公平原則，使得部分投資者能夠利用未公開信息和不正當(dāng)手段獲取不正當(dāng)利益，損害了其他投資者的權(quán)益。

因此，也側(cè)面說明以上涉案人員，抱有僥幸心理，鋌而走險(xiǎn)，守法合規(guī)意識(shí)較為淡薄。

張琦認(rèn)為，違規(guī)入股涉案人員均有中泰證券背景，這可能表明中泰證券在合規(guī)內(nèi)控方面存在一定問題。不排除監(jiān)管機(jī)構(gòu)會(huì)對(duì)中泰證券的合規(guī)內(nèi)控體系進(jìn)行進(jìn)一步的審查和評(píng)估。“如發(fā)現(xiàn)中泰證券存在系統(tǒng)性的合規(guī)問題，監(jiān)管機(jī)構(gòu)也許會(huì)采取進(jìn)一步的監(jiān)管措施，包括行政處罰、業(yè)務(wù)限制、要求整改等。”

另需注意的是，曾帶領(lǐng)中泰證券上市，執(zhí)掌公司17年之久的原董事長(zhǎng)李瑋，在落馬后中紀(jì)委的通報(bào)中，亦被指“長(zhǎng)期違規(guī)擁有非上市公司股份”，“靠金融吃金融”，大搞權(quán)錢交易，利用職務(wù)便利為他人在股份購買、貸款辦理等方面謀利，并非法收受巨額財(cái)物；縱容、默許親屬利用其職務(wù)上的影響謀取私利。

公開信息顯示，李瑋與畢玉國(guó)都曾供職于萊鋼集團(tuán)，后調(diào)任至中泰證券前身齊魯證券，兩人在中泰證券共事17年之久。

在李瑋執(zhí)掌期間，中泰證券的規(guī)模快速擴(kuò)張，公司經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)也逐步攀升，2004年?duì)I收不足億元，2015年時(shí)公司全年?duì)I收就已突破百億元大關(guān)。

不過，自上市后，中泰證券人事動(dòng)蕩不斷，2020年至今的四年時(shí)間已經(jīng)更換三任董事長(zhǎng)。如此頻繁的高管變更，并不利于公司戰(zhàn)略規(guī)劃執(zhí)行的一以貫之。

業(yè)績(jī)方面，2021年至2023年，中泰證券營(yíng)收分別為131.5億、93.25億、127.6億；同期凈利潤(rùn)分別為32億元、5.9億元、18億元，較為波動(dòng)。今年三季度，中泰證券營(yíng)收為74.24億元，同比下滑19.97%，凈利潤(rùn)為5.03億元，同比大降73.45%。

來源：藍(lán)鯨新聞 

記者：王婉瑩